中新经纬12月30日电 题：防疫政策重大调整，影响哪些上市公司？
作者 张翠霞 巨丰投资首席投资顾问
据国家卫健委网站消息，为贯彻落实党中央、国务院决策部署，平稳有序实施新型冠状病毒感染乙类乙管，国务院应对新型冠状病毒感染疫情联防联控机制综合组制定了《关于对新型冠状病毒感染实施乙类乙管的总体方案》。本次新型冠状病毒感染实施乙类乙管，对市场情绪有哪些影响和提振？
本次对新型冠状病毒感染实施乙类乙管的背景下，将根本性减少疫情对经济的影响。
按照政策要求，一是来华人员在行前48小时进行核酸检测；二是取消入境后全员核酸检测和集中隔离；三是取消五个一及客座率限制等国际客运航班数量管控措施，并逐步恢复水路、陆路口岸客运出入境。这在优化中外人员往来管理方面是非常给力的，将利好服务型消费产业及涉对外贸易的工业企业。参照此前日本放开后的数据，从完全放开入境管控以后，2022年11月份日本外国游客人数增至93.45万人，几乎是10月份的两倍。前往日本的预定量也在激增，从韩国到日本的预定量来看，2022年8月大增194%。同时，英国、西班牙、德国到日本预定量增速均在100%以上。
从整个市场结构来看，疫情三年严重受损的板块将迎来较好复苏。从直接受益或间接受益的基本维度来看，防疫政策不断快速优化和突破，代表着国家对于经济稳增长的坚决意志是毋庸置疑的。本次政策调整有利于缓解近期市场的悲观情绪，将提振资本市场信心并逐步改善投资者的风险偏好和预期。
从市场结构来看，三年疫情期间严重受损的可选消费如家电板块，必选消费如白酒板块，都将迎来确定性较强的复苏。
从相关板块来看，由于过去几年涨幅比较大，再结合部分旅游、餐饮、交运、新冠检测等题材，已出现炒作过度的情况。春节前期，这些板块或出现反复波动。
跨年度赛道或稳增长赛道方面，行业配置应重点关注内需修复主线和大安全主线，及经济高质量发展主线。具体来看，大安全角度不管是半导体相关元器件，或是稳增长、新基建领域，都会有比较不错的行情表现。另外，推动老年人新冠疫苗接种的相关上市公司也将迎来重磅利好，疫苗接种是疫情防控的重要措施之一，也是预防重症和减少死亡的有效手段。
从个体来看，可以有效保障老年人群的身体健康和生命安全，再从全社会角度来看，可以有效减少发生卫生资源挤兑风险。
从国内外的研究成果来看，疫苗在预防重症和死亡方面发挥了很大作用，但疫苗接种以后，免疫力和保护效果会随着时间推移而下降或削弱。从相关医学专家的阐述来讲，有基础疾病的老年人在接种了足量疫苗后，再接种加强针疫苗，生命健康就能得到更加有效的保障。这能够帮助尚未感染的老年人更安全地度过即将到来的春运人口流动潮。
研发阶段产品当中，针对变异株疫苗进展较快的，包括神州细胞的两款重组蛋白疫苗，还有万泰生物的病毒载体疫苗已经处于三期临床，康希诺mRNA新冠疫苗，石药集团新冠mRNA疫苗也已经处于二期临床。
新冠疫苗原始毒株的研发进展方面，国药中生、科兴中维、康泰生物、艾美疫苗等布局灭活技术，康希诺(吸入剂型)、沃森生物、华兰生物等布局病毒载体技术；智飞生物、丽珠集团、三叶草生物和沃森生物等布局重组蛋白技术，沃森生物、艾美疫苗、云鼎新耀和复星医药等布局mRNA技术。从相关疫苗上市公司来看，若从整体大的战略驱动来判断，应较有议价空间。
所以，相关上市公司处于二期或三期的临床状态，可能股价表现并没有相关药品类公司股价踊跃和积极，但从中长期来看，应该会有不错的表现和积极的推动力。乙类乙管政策对于整体经济恢复性增长，包括相关受益上市公司，都会带来强大的战略驱动和议价空间的提升。(中新经纬APP)
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责任编辑：孙庆阳
